Bir tüccar olarak daha da başarılı olmanızı engelleyen şey nedir? Şimdi, nereden geldiğinizi analiz etme, nereye gittiğinizi görme zamanıdır.
ve sahip olabileceğiniz kör noktaları açığa çıkarın. İşlemleri düzgün bir şekilde yürütmek ve hedeflerinize başarılı bir şekilde ulaşmak için doğru işlem araçlarını seçmek için bunu yapmanız gerekir.
Birkaç kazanan işleminiz olduğunda ve işler iyi gittiğinde veya birkaç kaybeden işlemden sonra stratejinizi sorgulamaya başladığınızda, düzenli işlem rutininizin dışında riskli işlemler yaptınız mı? Yoksa geri çekilip, yeniden toparlanıp kendinize bunun sadece işlemin bir parçası olduğunu söyleyebilir misiniz? Duygularınızı kontrol altında tutabilir ve sisteminizin sonunda ödüller getireceğini bildiğiniz için stratejinizi takip etmeye devam edebilir misiniz?
Bazen en başarılı yatırımcılar bile karlı işlemler sonucunda aşırı özgüvenli hale gelir ve beklentileri sağlıksız seviyelere yükselir. Başarı ve kârın heyecanıyla, kazanan stratejilerinden uzaklaşırlar. Finansal piyasada güvenli bir şekilde gezinmek için sağlam bir yargı ve kurallar olmadan, kendilerini aşırı büyük bir kayıpla piyasanın yanlış tarafında bulurlar. Planlarına sadık kalsalardı bundan kaçınılabilirdi.
Hem acemi hem de profesyonel yatırımcıların aşırı güvenine dair iyi örnekler 1995-2000, 2003-2008 boğa piyasasında ve daha yakın zamandaki 2009-2022 boğa piyasasında bulunabilir. Yatırımcılar ve yatırımcılar bu zamanlarda sadece hisse senedi satın aldılar ve tuttular. Artan karlar ve artan güvenle daha fazla hisse senedi satın almaya devam ettiler ve hesaplarının büyüdüğünü izlediler, kağıt üzerindeki kârların gerçekleşen kârlarla aynı olmadığını unuttular.
Bu basit al-ve-tut stratejisi, bunu denemeye istekli olanlar için inanılmaz kazançlar üretti. Boğa piyasasından elde edilen kazançlar, çoğu yatırımcı ve tüccarın yanlışlıkla yenilmez hissetmesine neden oldu ve stratejilerinin önümüzdeki yıllarda da işe yaramaya devam edeceğini düşündüler.
Sonunda, tüm uzun vadeli boğa piyasaları zirveye ulaştı ve finans piyasası, çoğunun başa çıkabileceğinden daha hızlı çöktü.
Son satın alımlar hızla dramatik kayıplara dönüştü ve piyasa katılımcıları inkar içindeydi. Tutmaya devam ettiler ve umutlarını kaybetmediler. Piyasalar toparlanamadığında, ayı piyasası devam ederken kayıpları sabitlendi. Finansal mutlulukları bir emeklilik kabusuna dönüştü ve tahvil fiyatlarındaki keskin düşüşle birlikte, geç aşama yatırımcıları ve emekliler, hisse senetleri tutma ve portföylerinde tahvillerle ağır ağırlık taşıma pasif yatırım yöntemleri nedeniyle çok daha fazla acı çektiler.
Piyasa yaşam döngüsünü anlamak ve hangi aşamada işlem gördüğünü belirlemek için uygun araçlara sahip olmak size güçlü bir içgörü sağlar. Çeşitli yatırım araçları aracılığıyla piyasadan minimum riskle yararlanmanızı sağlar.
Hatırlanması gereken önemli şey, duygularınızı, kör noktalarınızı ve geçmiş kalıplarınızı analiz etmek ve böylece duygularla işlem yapma tuzağına düşen bir yatırımcı olmamaktır. İşlem stratejisi kurallarınızı takip edin çünkü bu, uzun vadede kazanma şansınızı artırmalıdır. Sabit bir zihin ve işlem rutini koruyun.
“Ticaret Kurallarını Belirle. Ticaret Kurallarını Uygula. Tekrarla”
HANGİ YATIRIM ARACI KULLANACAĞINIZI ?NASIL
Çoğu yatırımcı portföylerinde hisse senetleri, tahviller, opsiyonlar, dövizler, kriptolar ve vadeli işlemler gibi çeşitli yatırım araçları bulundurur. Diğer yatırım araçları arasında yıllık gelirler, koleksiyonlar (örneğin sanat eserleri veya madeni paralar), kıymetli metaller, yatırım fonları ve benim en sevdiğim borsa yatırım fonları (ETF’ler) bulunur. Sizin ve yatırım stratejileriniz için hangisi doğru?
Bu bölümde yükseliş, düşüş ve yatay trend gösteren piyasalara ilişkin bazı stratejileri ve yatırım araçlarını sunacağız.
Farklı işlem araçları ve stratejileri hakkında tartışmamıza başladığımızda, INNER-Piyasa Analizi işlem sinyallerimizi kullanacağız.
ticaret yönünü belirlemek. Ayrıca daha kesin giriş, hedef ve çıkış noktalarını belirlememize yardımcı olacaktır.
Bu fonların ticareti kolaydır. Hisse senetleri gibi işlem görürler ancak belirli bir temel yatırımın fiyat hareketini taklit edecek şekilde tasarlanmıştır. Bu fonlar, yatırımcılara vadeli işlem piyasasında işlem yapmak için gereken binlerce dolara sahip olmadan S&P 500 gibi bir endeksin hareketini işlem yapma seçeneği sağlamak için oluşturulmuştur.
Burada, satın alınan her ETF hissesi için, endeksin temel hisse senetlerinin tam anlamıyla kesirli bir hissesine sahip olursunuz. Bu hisseler bir hisse senedi gibi (ek kısıtlama olmaksızın herhangi bir zamanda) alınıp satılabilir ve hatta piyasa öncesi ve sonrası uzatılmış saatlerde bile alınıp satılabilir.
Kaldıraçlı ETF’ler
Kaldıraçlı ETF’ler mevcut olduğunda, temel varlığın yüzdelik hareketinin 2 ve 3 katını elde edersiniz. Örneğin, S&P 500 veya SPY ETF’si yüzde 1 yükselirse ve 3x kaldıraçlı fonu satın aldıysanız, ETF’niz yüzde 3 yükselir.
Ters ETF’ler
Birçok yatırımcı ve tüccar piyasayı açığa satmaktan hoşlanmaz ve daha da büyük bir grup açığa satmanın ne anlama geldiğini bile bilmez. Piyasayı açığa satmak, aracınızdan hisse senedi ödünç alıp açık piyasada satmanız anlamına gelir. Hisse senetlerini daha düşük bir fiyattan geri satın almayı, aracıya iade etmeyi ve değer farkını karla cebinize atmayı umarsınız. Bu kavramı anlamıyorsanız endişelenmeyin. Artık açığa satmaya gerek yok çünkü artık düşen borsa piyasasından kar etmenizi sağlayan ters ETF’ler var. Bu ETF’ler borsa düştükçe değer kazanır. Tek yapmanız gereken bir ters fon satın almak (1x, 2x ve 3x kaldıraçla da mevcuttur) ve borsa düştükçe fiyatın sizin lehinize yükselmesini izlemek.
Hareketli ortalama ve Bollinger bant sinyallerimizi kullanarak ETF’lerin nasıl oynanabileceğini düşünün.
Bu ETF’ler S&P 500 endeksinin hareketini takip eder ve görebileceğiniz gibi aynı şekilde hareket ederler. Tek fark, kaldıraçlı fonların altta yatan endeksin katları halinde hareket etmesidir.
Sadece birkaç gün süren ve daha küçük yüzdelik puan hareketleri olan daha kısa vadeli momentum işlemleri için, 30 dakikalık gibi daha kısa bir zaman dilimi grafiğine inerdik. Bu tür işlemlerde, genellikle daha yüksek bir getiri oranı elde etmek için daha fazla kaldıraç kullanılır.
Opsiyonları kullanırken, yüksek kaldıraç oranlarına sahip olmaları ve zamanla değer kaybetmeleri nedeniyle işlemlerden hızlı bir şekilde çıkmak önemlidir.
Normalde optimum kaldıraç için parada opsiyonlar satın alır ve kullanırdık ve genellikle en az üç veya daha fazla ay kalan süreye sahip opsiyonları seçerdik. Bu ek sürenin amacı, tutma süresi boyunca meydana gelebilecek zaman azalması miktarını sınırlamaktır.
Bu durumda, aynı işlemleri INNER-Market Analiz Sinyallerini kullanarak kullanırsak, yaklaşımımızı başka bir türle değiştirmemiz yeterlidir.
ticaret enstrümanı (opsiyonlar) ve daha hızlı çıkış. Sonuçlar çarpıcı. Örneğin, SPY 1x kaldıraçlı ETF %5 yükselirse, opsiyonları kullanarak karımızı %100 getiri veya daha fazla artırabiliriz.
Endeks opsiyonları, piyasanın gidişatından kar elde etmek için en basit stratejilerden biridir. Hiçbir hisse senedi veya ETF sahipliği söz konusu değildir; tamamen piyasalarda bir opsiyon oyunudur ve her zaman nakite dönüşür. Opsiyon ticareti yapmanın avantajı, hareketlerin oldukça kaldıraçlı ve hızlı olma eğiliminde olmasıdır. Dezavantajı, hisse senedi opsiyonlarını takip etmekten biraz daha pahalı olma eğiliminde olmalarıdır. Ayrıca, önemli bir hareket meydana gelmeden önce çok fazla zaman primi tüketebilecekleri için zaman bozulmasına karşı daha hassastırlar.
Küçük bir hesap boyutunuz varsa, seçenekler piyasadan kar elde etmenin harika bir yoludur. Hem yükselen hem de düşen trend piyasalarında kar elde etmenizi sağlarlar.
DİNAMİK YATIRIM FONLARI— RYDEX
Yatırımcıya yükselen veya düşen piyasalarda para kazanma olanağı sunan çeşitli yatırım fonları mevcuttur. Bunlardan bazıları kaldıraçlı getiriler de sağlayabilir ve bazı fonlar genel piyasa yönünün tersine hareket eder. Yükselen piyasalarda kar elde etmek için bu fonlar vadeli işlem ve opsiyon sözleşmeleri kullanır. Düşen piyasalarda kar elde etmek için menkul kıymetleri kısa satarlar ve ayrıca vadeli işlem ve opsiyon sözleşmeleri kullanırlar.
Birçok yatırımcı RYDEX dinamik fonlarını kullanır. Portföylerine belirli piyasa pozisyonlarını dahil etmek isteyen yatırımcılar düzinelerce RYDEX fonuna erişebilir.
Stratejiler. Her biri belirli bir endeksi veya sektör kıyaslamasını takip eder ve ayrıca kaldıraçlı ve ters fonlar da vardır.
Bu fonların en önemli avantajı, piyasa aşamasına, trend yönüne ve duyguya göre takip ederek ve işlem yaparak büyüme fırsatıdır. Teknik analiz kullanmak, trend değiştikçe varlıkları değiştirme kararlarınızı vermenize yardımcı olacaktır. Aşağıdaki grafiği inceleyelim ve RYDEX fonlarının bir piyasa rallisi sırasında nasıl performans gösterdiğini görelim.
RYDEX fonlarının altta yatan yatırımı nasıl yansıttığına dikkat edin (bu durumda S&P 500 Endeksi’dir). Aralarındaki tek fark, işlem yapmak istediğiniz kaldıraç miktarıdır. RYDEX fonları, farklı genel piyasa oynaklığı seviyeleri zamanlarında portföyünüzün riskini yönetmenizi sağlayan 1x, 1.5x ve 2x kaldıraç yatırımlarına sahiptir. Genel kuralım, piyasa oynaklığı (VIX) ne kadar yüksekse, işlem yaparken o kadar az kaldıraç kullanmanız gerektiğidir. Bu, gerçekleşen normalden büyük fiyat dalgalanmalarını telafi etmeye yardımcı olacaktır.
Örnekte fiyatların daha yüksek bir eğilim gösterdiği görülse de, düşen bir piyasa sırasında ters fon satın alma seçeneğiniz olduğunu unutmayın. Bu ters fonlar, borsa düştükçe yükselir. Yani S&P 500 yüzde 5 düşerse,
%5, %7,5 veya %10 kar elde ederken çoğu piyasa katılımcısı para kaybediyor. Bu en azından çok heyecan verici bir şey, ancak bununla birlikte, yatırım portföyünüzde yatırım fonları varsa, büyük olasılıkla yüksek bir MER ücreti ödüyorsunuz.
Bir yatırım fonunun MER’i, ona yatırım yapmanın maliyetini temsil eder ve toplam yıllık giderlerini karşılamak için kullanılan varlıklarının yüzdesi olarak hesaplanır. Örneğin, bir fonun giderleri varlıklarının %2,00’ine ulaşırsa, MER’i %2,00 olur. Aldığınız getiriler, MER çıkarıldıktan sonra raporlanır. Ayrıca, bir mali danışman da kullanırsanız, o zaman onların %1,00-1,50’lik AUM ücretini de ödersiniz. Ücretleri varsa yatırım fonlarına karşıyım çünkü neredeyse hiç MER’i olmayan bir ETF ile aynı yatırımı elde edebilirsiniz. Bir ETF MER ücreti genellikle %0,03 – %0,2 aralığındadır ve bu da her yıl getirilerinizi önemli ölçüde artırabilir ve uzun yıllar boyunca bileşik olarak hesaplandığında yüz binlerce dolara ulaşabilir.
YÜKSEK BETA HİSSELERİ
Daha önce de bahsedildiği gibi, dört hisse senedinden üçü, yükselen bir gelgitin tüm tekneleri kaldırması gibi, genel piyasayla birlikte hareket eder. Ancak piyasalarla uyumlu hareket edecek hisse senetlerini bulmak biraz ek araştırma gerektirir.
Burada piyasanın genel yönünü oluşturmaya yardımcı olan hisse senetlerini arıyoruz. Başka bir deyişle, aradığımız hisse senetleri piyasanın hareketini taklit etmelidir.
Bunun birkaç yolu vardır, ancak basit bir yol yüksek Beta’ya sahip hisse senetlerini aramaktır. Beta, bir hisse senedinin genel pazara göre performansının bir ölçüsüdür. 1’lik bir Beta, bir hisse senedinin fiyatının ve genel pazarın yüzde bazında yaklaşık olarak aynı şekilde hareket ettiği anlamına gelir.
Örneğin, S&P 500 yüzde bir artarsa, beta değeri 1 olan bir hissenin de yüzde bir artması gerekir.
1’in altındaki düşük bir Beta, hisse senedinin piyasayı geride bıraktığını gösterir. Ticaret amacımız için, piyasayı geride bırakan hisse senetleri arayacağız. Yüksek beta hisse senetlerine, bir tavrı olan hisse senetleri olarak bakın. Fiyat hareketleri abartılı ve bizim için bir nebze kaldıraçlı bir fırsat sağlayacaklar.
Örneğin: Bir hisse senedinin beta değeri 3 ise, piyasadaki yüzde beşlik bir hareket hisse senedinde yüzde 15’lik bir kazanç sağlayabilir. Bu, marj kullanma riskini göze almadan veya opsiyonların sahip olduğu zaman azalması konusunda endişelenmeden daha fazla getiri elde etmenin harika bir yoludur.
Hisse senetlerini betalarına göre aramanıza ve sıralamanıza olanak tanıyan birçok finansal web sitesi ve grafik ve tarama platformu bulunmaktadır. Yüksek beta hisse senetlerinin zamanla değişeceğini unutmayın, bu nedenle bir yıl önce 2 veya 3 beta olan bir hisse senedi artık yüksek beta hisse senedi değildir. Aslında çok düşük beta olabilir.
Bir işleme ne zaman gireceğimizi bilmemize yardımcı olması için INNER-Market analiz sinyallerimizi kullanacağız, ancak daha büyük karlar elde etmek için stratejimiz olarak yüksek beta hisse senetlerini kullanacağız. İşleri basit tutmak ve diğer işlem araçlarıyla karşılaştırmalı olmak için Aralık ayında oluşan sinyalle tekrar başlayacağız.
S&P 500 (SPY) endeks fonuna karşı yüksek beta hisse senedine (BAC) bir göz atın. Bu grafik, INNER-Market analizi satın alma sinyallerimiz olduğunda, yüksek beta hisse senedinin lehimize yükseldiğini gösteriyor.
Yukarıdaki grafik, aşırı satım ve aşırı alım piyasa koşullarında yüksek beta hisselerinin ürettiği yüzdelik fiyat dalgalanmalarını göstermektedir. S&P 500 birkaç gün içinde ortalama %4 ila %5 yükselirken, yüksek beta hissesi daha fazla hareket etti ve hatta son sinyalde %18’e kadar yükselmeye devam etti.
Her durumda, kritik diplerde daha yüksek beta hisseleri kullanarak piyasaları kolayca geride bırakmanıza yardımcı olabileceklerini görebilirsiniz. Ancak, hoş geldinizinizin süresini aşmak istemediğinizin farkında olun. Yüksek beta hisseleri her iki yönde de hızlı hareket edebilir, bu nedenle pozisyonları INNER-Analysis aşırı satım ve aşırı alım sinyallerine göre yönetmeniz zorunludur.
ALTERNATİF TİCARET ARAÇLARI
Ticaret deneyiminize ve ülkenizin düzenlemelerine bağlı olarak, Vadeli İşlemler, Spread Bahisleri veya CFD’ler gibi diğer yüksek kaldıraçlı araçlardan bazılarını alıp satıyor olabilirsiniz. Bu araçların her biri piyasa gereksinimleri ve mevcut kaldıraç açısından farklılık gösterir. Ancak her birinin, S&P 500, DOW, NASDAQ ve Russell 2K gibi endeksler de dahil olmak üzere, başlıca borsa piyasası ortalamalarının büyük hisse senetlerinden bazılarını taklit edecek bir aracı vardır. Bu araçların ne olduğunu bilmiyorsanız, size her biri hakkında kısa bir açıklama sağladım.
VADELİ İŞLEMLER AÇIKLANDI
Bu, iki taraf arasında gelecekte bir varlığı bugün üzerinde anlaşılan bir fiyattan satın almak veya satmak için yapılan standart bir sözleşmedir. Vadeli işlem sözleşmeleri genellikle endeksler veya emtialar etrafında şekillenir. İşlem yaptığınız sözleşmeye bağlı olarak, nakit olarak sonuçlanabilir veya malların fiziksel teslimatı olabilir. Vadeli işlem ticareti yalnızca önceden işlem yapanlar içindir ve işlem yapmaya başlamadan önce iyice anlaşılmalıdır.
SPREAD BAHİSİ AÇIKLANDI
Spread Betting, bir menkul kıymetin fiyat hareketine bahis oynamayı içeren bir spekülasyon türüdür. Spread bahis şirketi iki fiyat teklif eder, alış ve satış fiyatı (spread olarak da adlandırılır) ve yatırımcılar daha sonra temel menkul kıymetin fiyatının alıştan düşük mü yoksa satıştan yüksek mi olacağına dair bahis oynarlar. Yatırımcı, temel hisse senedine sahip değildir
Spread bahislerinde, hisse senedi, emtia veya endeksin fiyat hareketleri üzerine spekülasyon yapılır.
FARK SÖZLEŞMESİ (CFD)
CFD, fark sözleşmesinin kısaltılmış halidir. CFD, iki taraf arasında bir finansal enstrümanın giriş ve çıkış fiyatı arasındaki farkı takas etmek için yapılan bir sözleşmedir. CFD yatırımcıları, yerel ve küresel hisse senetlerinin yanı sıra döviz endekslerine ve emtialara yatırım yapabilirler.
CFD’ler türevler olduğundan, fiziksel hisseye veya emtiaya asla sahip olmazsınız; bunun yerine, CFD, temel menkul kıymetin fiyatını yansıttığı için, temel hisse senedi fiyat hareketinden kar veya zarar edersiniz. Menkul kıymete asla gerçekten sahip olmamanızın bir sonucu olarak, herhangi bir oy hakkına sahip olmazsınız.
Yükselebileceği beklentisiyle bir CFD (uzun pozisyon) satın alabileceğiniz gibi, düşebileceği beklentisiyle bir CFD (kısa pozisyon) da satabilirsiniz.
Para ve risk yönetimi, ustalaşmanız gereken iki beceridir. Ayrıca, pozisyonları kapatmanızı gerektirecek bir seviyeye yükselmemelerini sağlamak için faiz maliyetlerinizi, işlemlerinizi ve marj çağrılarınızı da dikkatli bir şekilde yönetmeniz gerekecektir.
Riskinizi azaltmak için, CFD ticareti yaparken stop-loss kullanmanız şiddetle önerilir. Bunlar, işlemin başında önceden belirlenmiş bir fiyata ayarlanan ve CFD bu belirlenen fiyattan geçtiğinde bir çıkış emrini tetikleyecek emirlerdir. Kaybınızın kapsamını bir dereceye kadar sınırlar.
Hangi yatırım aracına odaklanmaya karar verirseniz verin, piyasa ile araç arasındaki ilişkiyi öğrenmek ve uygulayacağınız stratejiyi anlamak çok önemlidir. Nerede olduğunuzu ve bugüne kadar yaptığınız hataların farkında olarak kör noktaları ortadan kaldırın. Sisteminizi geliştirmeye devam edin. INNER-Market Analizi, işlem başarınız için paha biçilmez bir strateji ve beceri haline gelecektir. Piyasalarda bu önemli dönüm noktalarının ne zaman geliştiğini ve daha da iyisi, bir sonraki işlemlerinizi planlarken bunları nasıl tahmin edeceğinizi bileceksiniz.