Etkin Risk Yönetimi – 1

Etkin Risk Yönetimi

Yeni bir tüccar olarak hesabınızın büyüklüğü ne olmalıdır?

Şüphesiz, tüm paranızı yatırım hesabınıza yatırmamanız önemlidir. Bunun yerine, tüm hesabı kaybetmenin önemli bir etkisi olacak kadar önemli olmalı, ancak finansal yıkıma yol açacak kadar önemli olmamalıdır. Aşağıdaki tablo, bir düşüş sırasında kayıplarınızı telafi etmek için ne kadar kâr gerektiğini göstermektedir. Bu nedenle, kayıplarınızı azaltmak önemlidir. Örneğin, sermayenizin %80’ini kaybederseniz, sadece başabaş noktasına ulaşmak için %400 kazanmanız gerekir.

Tablo 1.1 : Risk Yönetimi

İşlem başına ne kadar risk almalısınız?

Yeni başlayanlara verilen standart tavsiye, her işlem için yüzde 3 veya daha az risk almaktır. 1-3. bölümleri özenle okuduysanız, bunun pek mantıklı olmadığını biliyorsunuzdur. İşlem başına riskiniz üç faktöre bağlı olmalıdır:

• 1. Ticaretten beklentiler
• 2. Ticaretin isabet oranı
• 3. Belirli bir kurulumun sıklığı

Şimdi temelleri ele aldığımız için, ciddi bir günlük tutmaya başlamanız önemlidir. İsteğe bağlı bir tüccar olarak bile, belirli bir zaman dilimine, belirli bir analiz yöntemine ve belirli bir giriş kriterine sahip olmalısınız. Bunun yanı sıra, yukarıda gösterildiği gibi tutulması gereken ekstra belgeler de vardır.

• 1. Ticaret beklentisi

Tüm kurulumlar eşit değildir. Bir ticaretin R: R’si, seçtiğiniz kuruluma bağlı olacak ve çok değişken olacaktır. Bununla birlikte, tanımlanmış kurallarınız olduğunda, bir kurulumun TP1’e (Kar Al seviyesi) veya TP2’ye ne sıklıkla ulaşma olasılığını bilirsiniz. Ne sıklıkla TP1’e ulaşıyor ancak TP2’ye ulaşmıyor?

Örneğin, ticareti sallamak için kullandığım iyi bilinen basit bir kurulumu ele alalım:

Giriş Koşulları:

• a. Dirençten kopun ve EMA’yı desteklemek için çevirin ve yeniden test edin.
• b. Destekten kopma ve EMA’yı dirence çevirip yeniden test etme.

Zararı Durdur:

Direnç/destek seviyesinin altında.

Hedefler:

• a. Tersine dönmeden önce düşüş trendine/uptrendine girmek için kırılan son düşük/yüksek seviye.

• b. Aralık bozulması/kırılması gerçekleşmeden önceki en yüksek/düşük değer.

Artık bu kriterleri listelediğimize göre, işlem beklentimizi bulabiliriz. Hedef 1 ne sıklıkla vurulur ancak hedef 2 vurulmaz. Hedef 1 ne sıklıkla vuruluyor ve sonra durduruluyoruz. Bunlar, ticaretimi geliştirebilmem için belgelemeyi öğrendiğim alternatif olasılıklardır. Bu, belirli bir kurulumda her işlem yaptığınızda, tüm bu kriterlere ince ayar yapmanız ve ardından tamamlandığında olasılık okumalarınızı güncellemeniz gerektiği anlamına gelir, bu nedenle yalnızca sizin için çalışan birkaç stratejiye odaklanmanız ve çalışmadıkları sayılarla kanıtlanana kadar bunlara bağlı kalmanız önemlidir.

Ancak, beklentinin resmi tanımı farklıdır. Yaygın inanışların aksine, ne kazanma oranları ne ‘doğru’ olmak ne de mükemmel girişler size bir avantaj sağlar. Stratejinizin bir avantaja sahip olup olmadığını ve uzun vadede kârlı olup olmayacağını bilmenin tek yolu, stratejinin beklentisini hesaplamaktır.

Beklenti, riske attığımız her dolar/euro/pound için ortalama olarak ne kadar para kazanmayı veya kaybetmeyi bekleyebileceğimiz olarak tanımlanır.

Beklenti süresi için formül şöyledir

E(R) = ((1+KAZAN/KAYBET) x KAZANMA 0RANI)-1

Nerede?

R = Her işlemdeki risk

Kazanç = Ortalama kazanan Kayıp = Ortalama kaybeden Kazanma oranı = Kazanma olasılığı

Bu formülü hepimizin aşina old uğ u bir oyunda uygulayalım: yazı tura. Adil bir madeni parada tura gelme ihtimali %50’dir. Eğer yazı tura gelirse 1$ kazanacağınız, ancak tura gelirse yatırdığınız miktarı kaybedeceğiniz bir ödeme ile 1$ yatırdığınızı varsayalım.

Bunu beklenti formülüne koyarsak elde ederiz: E(R)=((1+1/1)0.5)-1=0

Bu yazı tura oyunu için beklentiniz 0’dır; dolayısıyla bu oyunu birçok kez tekrarlarsanız ne para kazanırsınız ne de kaybedersiniz.

Diyelim ki size aşağıdaki olasılıklara sahip iki oyun sunuldu

A oyunu %95 olasılıkla 10$ kazanma şansı verirken, %5 olasılıkla 1.000$ kaybetme şansı verir.

B oyunu %5 olasılıkla 1.000$ kazanma, %95 olasılıkla 10$ kaybetme şansı verir.

Hangi oyunu oynamak isterdiniz?

Çoğu kişi A oyununu seçer çünkü neredeyse kesin 10$ kazanma şansı verir.

Ancak, Oyun A negatif beklentiye sahiptir ve zaman içinde para kaybetmenize neden olacaktır. Bu, yeni başlayan yatırımcıların negatif beklentiye sahip stratejileri takip etmeleri için çok popüler bir yoldur. Bu stratejiler genellikle negatif çarpıklığa sahiptir, yani çok sık küçük miktarlar kazanırlar ancak yanıldıklarında büyük kaybederler. Yeni başlayan yatırımcılar çok sayıda kazanan görmeyi sever – bu yüzden kolay bir satış. Negatif beklentili stratejilerin patlaması aylar hatta yıllar sürebilir – bu nedenle eğitimsiz bir göz için bunları tespit etmek kolay değildir.

Seçilecek doğru oyun B oyunudur çünkü 4,05 gibi mükemmel bir beklentiye sahiptir ve bu oyunu mümkün olduğunca çok kez oynamalısınız.

Profesyonel tüccarlar beklentiyi anlar ve alım satım yaptıklarında kazançlarının kayıplarından çok daha büyük olmasını sağlarlar; bu, pozitif çarpıklık olarak adlandırdığımız bir stratejidir – büyük bir kazancın gerçekleşme olasılığının büyük bir kayıptan daha yüksek olduğu durum.

Ticaret kurulumunuzun almaya değer olup olmadığını bu şekilde görebilirsiniz. Yeni başlayan bir tüccar için, size ortalama olarak daha yüksek getiri sağlayacak kurulumları seçmek ve ticaret yapmak ve yüksek bir isabet oranına sahip olsalar bile daha az olanları görmezden gelmek önemlidir. Bunun nedeni

basit, pozisyon boyutlandırma, eğer işlem yapmak için sadece 1000 dolarınız varsa ve Bitcoin ticareti yaparken işlem başına 10 dolar risk alıyorsanız, kafa derisi için 30X kaldıraca ihtiyacınız olabilir ve bundan sonra bile bu yapılana kadar başka bir işlem yapamazsınız. Bu nedenle, isabet oranı diğer bazı kurulumlardan daha düşük olsa bile, genel olarak ve düzenli olarak işlem yaparken bile her zaman yüksek beklentili kurulumları tercih etmelisiniz.

• 2. Ticaretin İsabet Oranı

Bu oldukça basit ve iyi bilinen bir durumdur. Bir işlem ne sıklıkla durdurulmaz. Bunu bir işlemin ne sıklıkla başarılı olduğu olarak tanımlayabilirsiniz, ancak öğrendiğimiz gibi, başarılı işlem belirsiz bir ifadedir, çünkü başarının nihai hedefe ulaşıldığı anlamına gelip gelmediğini bilmiyoruz. Ayrıca, stopunuzu girişe veya daha yükseğe taşıyacağınız ve hedefin vurulmayacağı işlemler de olacaktır, bunları nasıl ölçersiniz? Her şeyi yaptığınız işe göre belgelemeniz gerekir.

Yukarıda bazı popüler ticaret modelleri verilmiştir. Ancak, her tüccar kendi kurallarına göre alım satım yapar ve alım satımları kendi tarzında yönetir, bu nedenle bunları yeniden yaratmanız gerekecektir. Ortalama fiyat değişikliği, işlem yaptığınız zaman dilimine bağlı olacaktır. Bu nedenle, benim veya bir başkasının istatistiklerini kullanmak kendinizi geliştirmenize yardımcı olmayacaktır.

Etkili risk yönetimi, ticaretinizin her bir yönünü analiz ettiğiniz ve tarzınıza ve ticaret yaptığınız varlıklara göre ince ayar yapmaya çalıştığınız yerdir. Kişisel olarak Bitcoin ve Ethereum için ayrı istatistiklerim var çünkü her iki varlıkta da aynı kurulumla scalping yaparken farklı isabet oranları buldum.

• 3. Kurulum Sıklığı

Daha az sıklıkta gerçekleşen yüksek beklentili kurulumlarda daha fazla risk almak önemlidir. Örneğin, bölüm 3’te tartıştığımız günlük zaman dilimindeki SFP kurulumunuz, bir dakikalık zaman dilimindeki bir aralık ticaret stratejisinden çok daha düşük bir sıklıkta gerçekleşecektir. Diyelim ki aralık ticareti stratejisinde yüzde 5 risk aldıysanız ve bu günde 3-5 kez gerçekleşiyorsa. Tek bir kayıp serisi sizi hesabınızın %25’inden mahrum bırakabilir.

Canlı bir hesapta strateji dağıtımı için, önce ticaretle ilgili yukarıdaki ölçümleri bilmek için bu stratejiyi 1000 kez kapsamlı bir şekilde test edin ve ardından canlı olarak uygulayın. Hesabınızı büyütmek için, yüksek beklentili kurulumları alın ve seyrek yüksek beklentili kurulumlarda boyutlandırın ve sık ancak yüksek beklentili kurulumlarda boyutlandırın. Yatırım hesabını büyütürken, yüksek bir isabet oranına sahip olsalar bile düşük beklentili kurulumları her zaman ortadan kaldırmak önemlidir. Tüm bunlar, ticaretinizdeki riski etkili bir şekilde yönetmek istiyorsanız işlem başına ne kadar risk almanız gerektiği sorusunu yanıtlar.

Evrimleşen R:

Trader Dante bu kavramı popülerleştirdi ve fiyat güncellemelerinde ve ayrıca ilk ticaret mentorluğunun yanı sıra risk yönetimi masterclass’larında birçok kez bundan bahsettik. Gelişen R’nin arkasındaki basit kavram, risk: ödül oranınızın ticaretiniz sırasında statik olmamasıdır.

Örneğin:

Bu aslında alabileceğiniz bir salıncak ticareti.

Giriş sebepleri:

• 1. Önemli dirençten kopuş.
• 2. Yükseliş pinbarıyla seviyenin yeniden test edilmesi.
• 3. Pinbar kapanışından sonra giriş. Dur:

• 1. Biraz hareket alanı için kırılma mumunun altında. Hedef:

1. Son önemli yükseliş.

Şimdi, yeni bir bakış açısıyla, bu işlem 1 R:R’den bile daha az ve çok çekici görünmüyor.

Ancak, bir miktar sapma izdihamı yaşasaydık, 2 dokunuş seviyesini körü körüne satın alabilirdik.

36000.0

33000.0

34000.0

33OOO.O

Bu yeni ticaret kurulumu, neredeyse 2 R: R oranına sahip olduğu için bir ticaret yaparken biraz daha fazla güven verebilirdi. Tüccarların önemli ölçüde daha büyük bir yüzdesi, ilkini almakta tereddüt ederken bu kurulumu almış olacaktı.

Şimdi bu şekilde düşünün, ikinci kurulumu almış olsanız bile, mum kapandıktan sonra, yeni R: R’niz ilk R: R olarak birden az olurdu. Dolayısıyla, ikinci kurulumu alırsanız, bir noktada otomatik olarak ilk kurulumu alırsınız, bu, mevcut fiyatı giriş fiyatı olarak düşünürseniz, çünkü herhangi bir zamanda, masadaki riskiniz aynı kalır, ancak ödülünüz değişmeye devam eder. ticaretin gerçekleşmemiş bir kârda mı yoksa gerçekleşmemiş bir zararda mı olduğuna bağlı olarak.

Merdivenleme, kaybedilen işlemlerin erken kesilmesi ve kârlı işlemlerin erken TP’lenmesi gibi kavramların var olmasının nedeni tam da budur. Mükemmel tüccar, mükemmel girişe sahip olan değil, mükemmel ticaret yönetimine sahip olan, pozisyonuna ne zaman müdahale edeceğini ve ne zaman dokunmayacağını bilen kişidir.

Acemi tüccarlar kârda olduklarında korkarlar (mümkün olan en kısa sürede kâra geçmek isterler) ve kırmızıda olduklarında umutludurlar (Gerçekleşmemiş zarar, ticaretin hala işe yaradığını ummalarını sağlar). Yine, ticaret yönetimi için psikoloji çok önemlidir, acemilerin tersini yapmak istersiniz.

Bu örnek ticareti düşünün:

Bu senaryolarda, tüccarlar duraklarını girişe taşır ve ardından 1 R daha umarak ellerinin üzerine otururlar.

Gelişen R, bir pozisyondayken Risk:Ödül oranınızın her zaman değiştiğini açıklayan bir kavramdır.

Gelişen R sizin için görselleştirildi. İşlemde %2 risk aldıysanız, %6 yükseldiniz ve şimdi <%2 daha fazla kazanmak için bu %6’yı riske atıyorsunuz. Bu, bir piyasa emri verdiğiniz ve büyük karlar elde ederken çıktığınız zamandır.

Bir işlem yaparken, sadece giriş, hedef ve zararı durdurmanın ötesinde belirli bir planlama söz konusudur. R konseptini geliştirmek, hafif kârda olduğunuz anda tüm işlemlerinizden erken çıkacağınız anlamına gelmez. Ticaret yavaş yavaş tersine dönüyor gibi göründüğünde ve gelişen R 0,5’in altındadır, işte o zaman erken bir çıkışı ve güvenli karı DÜŞÜNMEYE BAŞLARSINIZ.

Seviye ticareti yaparken bir plan için örnek:

Siyah: ticaretinizi sürdürmeye devam edin

Mavi: Çıkmayı veya bir miktar kar elde etmeyi düşünün

NOT: Fiyat Siyah ile gösterildiği gibi hareket ettiğinde. Durağınızı yukarı taşımaya devam etmeyi seçebilirsiniz. Örnek: Bir kez çevrildiğinde durdurmayı bir seviyenin biraz altına taşıyın.

Giriş, SL ve TP’nin ötesinde bir işlem yaparken her zaman aklınızda bulundurmanız gereken şeyler şunlardır:

• 1) Sorunlu bölgeler
• 2) Erken İnvalidasyon Alanları
• 3) Durakları hareket ettirmek için sorunlu alanlar ortadan kaldırıldı (seviyeler ters çevrildi).

2.BÖLÜMÜN DEVAMI İÇİN TIKLAYINIZ